2021年长城汽车哈弗个股会涨到是多少？长期性股价预测大会上6零元吗？

　今日组织全新预测分析：大家不断看中企业的运营市场前景，伴随着新技术应用和新款车型的不断发布，大家觉得企业销售量、收益和盈利有希望持续增长。大家保持企业2021-2023 年归母净利润预测分析不会改变。相比企业2021 年Wind 一致预估PE 平均值为48.5x；充分考虑万里长城汽车销量与预估销售业绩提高强悍，大家根据55x 2021E PE，保持企业股价预测58.85 元不会改变，保持“加持”定级。

　　组织汇报详细信息：

　　1H21 归母净利润同比增加205%

　　长城汽车哈弗7 月20 日公示了其1H21 的经营业绩数据信息：主营业务收入621.6 亿人民币，同期相比 73%，归母净利润34.98 亿人民币，同期相比 205%。大家觉得企业1H21 归母净利润高提高关键归功于：1）企业1H21 汽车销量稳步增长；2）同期相比数量较低。大家预估企业2021-2023 年EPS 各自为1.07/1.32/1.43 元，充分考虑万里长城汽车销量与预估销售业绩提高强悍，大家根据55x 2021E PE，保持企业股价预测58.85 元不会改变，保持“加持”定级。

　　2Q21 销售量和收益高提高

　　据业绩，大家计算企业2Q21 的主营业务收入为310.4 亿人民币，同期相比 32%，归母净利润18.59 亿人民币，同期相比 4%。企业2Q21 的批發销售量为28.4 万台，同期相比 15%。企业2Q21 的销售量和收益增长速度较快，大家觉得关键归功于：1）新款车型不断带动销售量提高；2）产品组合策略改进，均值自行车市场价提高。企业2Q21销售量和收益增长速度快于归母净利润提高，大家觉得关键受原料价格高位运行及其集成ic提供紧缺危害。未来展望2H21，大家觉得伴随着集成ic提供慢慢修复，企业的营运能力也有希望修补。

　　商品周期时间强悍，电动式化和智能化系统转型发展加速

　　据公司新闻，企业6 月车辆批發销售量10 万台，同期相比 23%。在其中，长城哈弗知名品牌批發销售量6 万台，同期相比 28%；欧拉知名品牌销售量1.1 万台，同期相比 309%；重型坦克知名品牌销售量0.7 万台，同比 18%。大家觉得，企业自2H20 至今，进入了新一轮商品周期时间，意味着车系第三代哈弗H6、长城哈弗小狗、重型坦克300 和欧拉好猫销售量主要表现不错。此外，企业于6 月28 日公布“绿智潮品”2025 发展战略，企业方案于将来三年发布几款新款车型，包含重型坦克600、700 和800、欧拉闪电猫和朋克风猫、WEY 玛奇朵和拿铁等。大家觉得，万里长城新品周期时间仍将不断，电动式化和智能化系统转型发展有希望加快。

　　保持“加持”定级

　　大家不断看中企业的运营市场前景，伴随着新技术应用和新款车型的不断发布，大家觉得企业销售量、收益和盈利有希望持续增长。大家保持企业2021-2023 年归母净利润预测分析不会改变。相比企业2021 年Wind 一致预估PE 平均值为48.5x；充分考虑万里长城汽车销量与预估销售业绩提高强悍，大家根据55x 2021E PE，保持企业股价预测58.85 元不会改变，保持“加持”定级。

　　风险：销售量不如预估；盈利水准小于预估。