北方华创个股市场前景如何？2021半导体龙头非常值得长期性拥有吗？

　　今日组织见解：2021Q2 单一季度收益增长速度引导神经中枢75%，服务平台型领头企业商品加快放量上涨。企业深耕细作芯片制造离子注入行业、塑料薄膜堆积行业近20 年，已变成中国领跑的半导体材料高档加工工艺武器装备及一站式解决方法的经销商，顾客遮盖中芯、华虹、三安光电、京东方等各全产业链领头。企业公布2021H1 业绩预增，预估2021H1 营业收入32.7~39.2 亿人民币，同比增加50~80%；归母净利润2.76~3.31 亿人民币，同比增加50~80%。2021Q2 当季营业收入18.4~25.0 亿人民币，同比增加49%~101%；2021Q2 当季归母净利润2.03~2.58 亿人民币，同比增加28%~63%。做为中国机器设备领头，收益快速提高体现着企业产品迭代和放量上涨不断提升，中国半导体行业服务平台型领头影响力有希望进一步提高。

　　全世界芯片加工加快建成投产，中国内地圆晶生产能力有希望进到持续增长环节。依据SEMI，到2022 年全世界将新改建29 座芯片加工，所有完工后圆晶生产能力约提高260 万片/月。依据集微网，2020 年中国内地当地生产商12 英尺圆晶生产能力约38.8 万片/月，全部已公布内地当地生产商12 英尺圆晶生产能力累计总体目标145.4 万片/月，代表着中国内地将有很多增加量生产能力将要逐渐建成投产、释放出来。

　　离子注入机器设备销售市场超出130 亿美金，是圆晶机器设备占有率最大的销售市场。2011 年至今，离子注入在圆晶机器设备的占有率从11%提高到20%之上，2017 年起变成全世界圆晶机器设备中占有率最大的武器装备类型，必要性持续提高。离子注入机器设备销售市场基本上是干法刻蚀机器设备，2020 年全世界干法刻蚀机器设备销售市场约137 亿美金，在其中物质离子注入60 亿美金，电导体离子注入76 亿美金。

　　国外领头核心离子注入销售市场，中国生产商加快导进。依据Gartner，全世界离子注入前三大公司Lam Research、TEL、AMAT 全世界市场占有率累计91%。追踪中国芯片加工招标投标数据信息，离子注入机器设备要求加工工艺类型较多，绝大部分由国外领头供货，中国以北方华创为意味着的企业处在加快导进全过程。以长江存储、华虹无锡市、华力集成化的招标投标数据信息开展剖析，这三家芯片加工的离子注入阶段上，中国机器设备生产线的国产化（以机器设备总数测算）均值约为20~30%。

　　北方华创ICP 刻蚀机行业中国领跑，总计交货提升1000 腔，12 英尺提升28nm 下列制造。北方华创2005 年第一台8 英尺ICP 刻蚀机在手机客户端商显，12 英尺刻蚀机在手机客户端28nm 完成国产替代，2020 年12 月，北方华创ICP 刻蚀机交货提升1000 腔，国内刻蚀机获得顾客普遍认同。

　　大家预估企业2021 年将踏入放量上涨加快发展趋势环节，预估企业2021-2023 年完成营业收入92/125/167 亿人民币，完成归母净利润8.36/11.55/14.83 亿人民币，保持“买进”定级。

　　风险：国产替代进度不如预估、中下游要求可变性。